金山辦公申購(gòu) 雷軍實(shí)控上市公司增至3家

　　搭乘科創(chuàng)板的政策快車，11月7日金山辦公正式啟動(dòng)申購(gòu)。對(duì)于背后的當(dāng)家人雷軍而言，這是他在科創(chuàng)板落下的重要一子，也意味著其實(shí)際控制的上市平臺(tái)擴(kuò)至3家。不只于此，只限于投資“朋友”和“朋友的朋友”的雷軍，其身影也出現(xiàn)在九號(hào)智能等多只擬在科創(chuàng)板上市的企業(yè)股東名單上。

　　金山辦公申購(gòu)

　　歷經(jīng)半年后，金山辦公11月7日正式啟動(dòng)申購(gòu)，這意味著金山辦公的科創(chuàng)板上市計(jì)劃再有實(shí)質(zhì)性進(jìn)展。

　　據(jù)金山辦公的公告顯示，此次網(wǎng)下發(fā)行申購(gòu)日與網(wǎng)上申購(gòu)日同為2019年11月7日。據(jù)悉，金山辦公和保薦機(jī)構(gòu)(主承銷商)協(xié)商確定此次發(fā)行股份數(shù)量為1.01億股，發(fā)行價(jià)為45.86元/股，對(duì)應(yīng)的發(fā)行市盈率為78.37倍。

　　金山辦公此次全部為公開發(fā)行新股，在發(fā)行后，金山辦公的總股本為4.61億股。按照45.86元/股的發(fā)行價(jià)計(jì)算，發(fā)行前金山辦公的總市值約165億元。招股書顯示，截至招股書簽署日，雷軍間接持有金山辦公的股權(quán)比例為11.99%，為公司的實(shí)際控制人。于雷軍而言，金山辦公成為其真正意義上的A股上市平臺(tái)。

　　實(shí)際上，雷軍覬覦A股市場(chǎng)已久。2017年5月，金山辦公披露了擬在創(chuàng)業(yè)板上市的招股書。Wind數(shù)據(jù)顯示，當(dāng)年預(yù)披露招股書兩個(gè)多月后，金山辦公首發(fā)申請(qǐng)?jiān)?017年8月獲得反饋。然而，2017年12月，金山辦公的IPO申請(qǐng)一度遭到中止審查。2017年12月22日，金山辦公創(chuàng)業(yè)板申請(qǐng)?jiān)俅潍@得反饋。不過此后的公開信息中，金山辦公的創(chuàng)業(yè)板上市計(jì)劃一直未有新動(dòng)向。

　　直到今年5月8日，上交所官宣受理金山辦公的科創(chuàng)板上市申請(qǐng)，金山辦公上市的新動(dòng)向才被揭曉。從拿到科創(chuàng)板“準(zhǔn)考證”到啟動(dòng)申購(gòu)，金山辦公經(jīng)歷了6個(gè)月的時(shí)間。

　　除了是雷軍實(shí)際控制的企業(yè)，金山辦公還有著港股上市公司金山軟件分拆的子公司這一重身份。對(duì)于獨(dú)立上市的必要性，金山辦公在招股書中稱，為公司現(xiàn)有和未來業(yè)務(wù)補(bǔ)充資金，同時(shí)利于推動(dòng)公司建立更先進(jìn)的公司制度，進(jìn)一步完善公司治理結(jié)構(gòu)。

　　實(shí)控上市平臺(tái)擴(kuò)至3家

　　金山辦公正式登陸科創(chuàng)板之后，雷軍實(shí)際控制的上市平臺(tái)增至3家，這意味著他的資本市場(chǎng)版圖再度擴(kuò)容。

　　在雷軍實(shí)際控制的企業(yè)中，金山軟件為最早上市的企業(yè)。2007年10月9日，金山軟件在港交所上市，金山軟件的經(jīng)營(yíng)范圍包括研發(fā)游戲，提供網(wǎng)絡(luò)游戲、手機(jī)游戲及休閑游戲服務(wù)，提供跨平臺(tái)的云儲(chǔ)存、云計(jì)算及詞典服務(wù)，并提供在線營(yíng)銷服務(wù)等。

　　從近兩年的經(jīng)營(yíng)情況來看，金山軟件的業(yè)績(jī)出現(xiàn)疲態(tài)。財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)顯示，金山軟件2018年實(shí)現(xiàn)的營(yíng)業(yè)收入約59.06億元，較2017年同比增長(zhǎng)13.99%；對(duì)應(yīng)實(shí)現(xiàn)的歸屬凈利潤(rùn)約3.89億元，同比下降87.84%。

　　2019年中期報(bào)告顯示，金山軟件今年上半年實(shí)現(xiàn)的營(yíng)業(yè)收入約36.01億元，較2018同期增長(zhǎng)38%。報(bào)告期內(nèi)金山軟件來自網(wǎng)絡(luò)游戲、云服務(wù)，辦公軟件及服務(wù)以及其他的收益分別占該集團(tuán)2019年上半年收益總額的32%、49%以及19%。2019年上半年的金山軟件母公司擁有人應(yīng)占溢利虧損為14.83億元，而2018年同期金山軟件的溢利則為2.19億元。

　　即將上市的金山辦公經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)也出現(xiàn)承壓跡象。招股書顯示，金山辦公主要從事WPS Office辦公軟件產(chǎn)品及服務(wù)的設(shè)計(jì)研發(fā)及銷售推廣，產(chǎn)品主要包括WPS Office辦公軟件和金山詞霸等。

　　金山辦公最新的招股書顯示，經(jīng)公司初步測(cè)算，預(yù)計(jì)2019年1-9月實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入約10.18億-10.58億元，較去年同期74704.81萬元(未經(jīng)審計(jì))同比增長(zhǎng)36.26%-41.56%；預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)18549.97萬-21956.16萬元，較去年同期20966.96萬元(未經(jīng)審計(jì))同比增長(zhǎng)-11.53%至4.72%；預(yù)計(jì)實(shí)現(xiàn)扣非后歸屬于母公司股東的凈利潤(rùn)14832.19萬-17554.31萬元，較去年同期18302.31萬元(未經(jīng)審計(jì))同比下降18.96%-4.09%。

　　針對(duì)公司預(yù)計(jì)前三季度扣非后凈利潤(rùn)下降的原因等相關(guān)問題，北京商報(bào)記者曾致電金山辦公進(jìn)行采訪，不過截至記者發(fā)稿前，對(duì)方電話并未有人接聽。

　　值得一提的是，截至11月7日收盤，金山軟件的總市值為271億港元，小米集團(tuán)的總市值為2147億港元。

　　科創(chuàng)板成投資主陣地

　　除了主導(dǎo)金山辦公在A股上市外，北京商報(bào)記者注意到，在多家科創(chuàng)板或者準(zhǔn)備在科創(chuàng)板上市的企業(yè)中，均隱現(xiàn)雷軍的身影。

　　據(jù)方邦股份的招股書顯示，2019年3月26日，葉勇與湖北小米長(zhǎng)江產(chǎn)業(yè)基金合伙企業(yè)(有限合伙)(以下簡(jiǎn)稱“小米基金”)簽訂了《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，約定葉勇將其持有方邦股份3.33%的股份合計(jì)200萬股以5000萬元的價(jià)格轉(zhuǎn)讓給小米基金。資料顯示，小米基金成立于2017年12月7日，認(rèn)繳出資額為116.1億元，小米基金為主要從事股權(quán)投資活動(dòng)的私募基金，其通過投資決策委員會(huì)自主決策投資活動(dòng)。

　　在小米基金的有限合伙人中，小米科技有限責(zé)任公司認(rèn)繳出資額約20億元，出資比例為17.23%。據(jù)Wind顯示，小米科技有限責(zé)任公司為雷軍實(shí)際持股77.8%的公司。

　　2018年11月2日，晶晨股份控股股東晶晨控股與小米集團(tuán)子公司People Better簽訂《股份轉(zhuǎn)讓協(xié)議》，彼時(shí)將持有的公司3.51%轉(zhuǎn)讓給People Better，每股價(jià)格為1.93美元。People Better為小米集團(tuán)的下屬公司，主要負(fù)責(zé)投資業(yè)務(wù)。目前，晶晨股份、方邦股份均在科創(chuàng)板上市。

　　此外，雷軍還投資了九號(hào)智能、石頭科技等公司。據(jù)九號(hào)智能首輪問詢回復(fù)函顯示，根據(jù)Shunwei與People Better簽署的《股東調(diào)查表》，Shunwei的董事許達(dá)來(Koh Tuck Lye)曾在12個(gè)月內(nèi)在People Better擔(dān)任董事職務(wù)，因此Shunwei與People Better存在關(guān)聯(lián)關(guān)系。根據(jù)Shunwei的書面說明，其實(shí)際控制人為許達(dá)來；根據(jù)People Better提供的股東名冊(cè)及書面確認(rèn)，其為Xiaomi Corporation的二級(jí)全資子公司，根據(jù) Xiaomi Corporation于香港聯(lián)交所披露易網(wǎng)站披露的公開信息及People Better的書面確認(rèn)，雷軍為People Better的實(shí)際控制人。