35億票據(jù)基金陷兌付危機 三公司“踩雷”1.19億

　　記者獨家獲悉，讓康力電梯、上海洗霸、中原內(nèi)配三家上市公司合計“踩雷”1.19億元私募產(chǎn)品的上海華領資產(chǎn)管理有限公司（下稱“華領資管”），因涉嫌非法吸收公眾存款罪被立案偵查，公司實控人兼董事長孫祺被刑事拘留。

　　又“踩雷”同一家私募

　　從良卓資產(chǎn)到華領資管，康力電梯、上海洗霸、中原內(nèi)配“踩雷”私募基金的節(jié)奏驚人的一致。

　　11月25日晚間，康力電梯公告稱，近日公司根據(jù)市場綜合信息，獲悉公司投資的華領資管管理的“華領定制9號銀行承兌匯票分級私募基金”（下稱“華領定制9號”）最終可能存在期滿相關投資本金及收益不能如期、足額兌付的風險。

　　康力電梯共斥資7900萬元，于2018年10月24日分三筆購買了“華領定制9號”。三筆投資的到期日分別為2019年1月23日、2019年4月23日、2019年7月23日。

　　“踩雷”華領資管旗下私募產(chǎn)品的，不止康力電梯一家上市公司。早在11月7日晚上，上海洗霸和中原內(nèi)配就發(fā)布了相關風險提示公告。

　　上海洗霸表示，公司使用2000萬元自有資金購買的“華領定制5號銀行承兌匯票分級私募基金”（下稱“華領定制5號”），可能存在清算期滿相關投資本金或收益未能如期、足額兌付的風險，繼而可能會對公司相關期間的整體業(yè)績構成不利影響。

　　在“華領定制5號”上栽跟頭的還有中原內(nèi)配，在跟上海洗霸如出一轍的公告中，中原內(nèi)配披露的投資金額同樣是2000萬元。

　　這并非3家上市公司首次“踩雷”同一家私募。今年3月底，上海洗霸、中原內(nèi)配、康力電梯先后公告，因基金管理人上海良卓資產(chǎn)管理有限公司涉嫌違規(guī)，公司所認購的私募基金產(chǎn)品存在重大違約風險，可能導致相關投資資金不能如期、足額收回。

　　其中，上海洗霸認購了“良卓資產(chǎn)銀通2號票據(jù)投資私募基金”（下稱“良卓銀通2號”）1400萬元；中原內(nèi)配認購了良卓資產(chǎn)旗下兩只產(chǎn)品——“良卓銀通2號”和“良卓資產(chǎn)穩(wěn)健致遠票據(jù)投資私募基金”（下稱“良卓穩(wěn)健致遠”），合計認購金額1.1億元；康力電梯則持有“良卓穩(wěn)健致遠”1.1億元。

　　已被立案偵查

　　除了上述3家上市公司，購買華領資管旗下票據(jù)私募產(chǎn)品的個人投資者也不在少數(shù)。

　　一名投資者維權代表告訴記者，“華領澤銀穩(wěn)健系列票據(jù)分級私募基金”和“華領定制系列銀行承兌匯票分級私募基金”兩個系列產(chǎn)品，于2016年非公開募集，通過華領資管直銷，開放式運作，總規(guī)模為35億元。

　　據(jù)中基協(xié)官網(wǎng)統(tǒng)計，“華領澤銀穩(wěn)健系列票據(jù)分級私募基金”共發(fā)行了26期產(chǎn)品，“華領定制系列銀行承兌匯票分級私募基金”發(fā)行了11期產(chǎn)品。

　　今年1月份，華領資管在沒有召開基金份額持有人大會以及與投資人協(xié)商的情況下，突然單方面公告延期，停止向投資期限屆滿的投資人兌付本金和收益。

　　彼時，華領資管給出的原因是，由于資管新規(guī)的實施，證券基金監(jiān)管部門要求其退出該產(chǎn)品，而托管人恒泰證券停止執(zhí)行華領公司兌付劃款的指令。同時，華領資管適當提高了該基金各檔收益“業(yè)績比較基準”。

　　然而，恒泰證券向投資人否認了這一說法。

　　9月份以來，投資人多次向上海證監(jiān)局和浦東經(jīng)偵反映情況。近日，投資者從浦東公安分局信訪辦獲悉，華領資管因涉嫌非法吸收公眾存款罪，已于11月13日被立案偵查（立案號：A3101150204002019115002），公司實控人兼董事長孫祺自11月20日被刑事拘留。

　　涉虛假宣傳

　　作為穩(wěn)健型投資產(chǎn)品，華領資管旗下的票據(jù)基金“爆雷”讓投資者始料未及。

　　康力電梯、上海洗霸、中原內(nèi)配3家上市公司的公告均提到，華領資管兩個票據(jù)系列產(chǎn)品的投資范圍主要是：銀行承兌匯票或該等票據(jù)的收益權、債券及貨幣性市場基金、現(xiàn)金、銀行存款（包括銀行活期存款、銀行定期存款和協(xié)議存款等各類存款），及其他高流動性低風險的金融產(chǎn)品。

　　投資者向記者反映，華領資管在路演、募集和通過其銷售人員、業(yè)務員、理財師招攬投資人認購、申購該系列產(chǎn)品的過程中，一再強調(diào)該基金主要投資于銀行承兌匯票等“高流動性低風險的金融產(chǎn)品”，風險等級為R1（謹慎型）、R2（穩(wěn)健型）。

　　此外，宣傳冊頁還注解“承兌銀行同意承兌匯票的，應承擔在指定日期無條件支付確定金額給持票人的責任”，宣稱該基金“穩(wěn)健低風險”、投資期限“3-18個月”、“期限靈活”、“按季付息”，“業(yè)績比較基準7.5%-10.8%”，“迄今為止100%如期兌付”。

　　然而，9月6日，華領資管對完成清算的華領澤銀穩(wěn)健18號票據(jù)分級私募基金投資人公布清算結果時，孫祺稱：“該基金托管賬戶金額為零，無任何現(xiàn)金可供兌付（延期后）到期的基金份額持有人。”

　　對于這一結果，孫祺給出的理由是，該基金并非投資人想象的合同中載明的用于投資銀行承兌票據(jù)，而是全部用于投資“交易對手”的票據(jù)收益權，現(xiàn)“交易對手”全部違約，所以無任何資金回流。

　　選擇性“兜底”

　　華領資管發(fā)行的35億元票據(jù)基金，分為優(yōu)先級份額（A類份額）和劣后級份額（B類份額）。其中，優(yōu)先級基金份額為23.7億元，劣后級份額為11.3億元。

　　3家上市公司和個人投資者認購的基金份額為優(yōu)先級份額（A類份額），屬于較低風險級別；而據(jù)托管方恒泰證券透露，劣后級投資者包括兩個法人劣后級——中海外能源集團有限公司和寧波繁錦企業(yè)管理咨詢合伙企業(yè)，以及2個自然人劣后級——許映芳和董敏。其中，董敏是孫祺的妻子。

　　此外，記者注意到，同樣作為優(yōu)先級份額投資者，華領資管卻僅向康力電梯出具了“抽屜協(xié)議”（雙方簽訂的私下協(xié)議，沒事時放在抽屜里；一旦發(fā)生相關情況就拿出來，具有法律效力）。

　　康力電梯在公告中表示，公司持有華領資管法人孫祺及其配偶董敏于2017年3月就公司投資“華領定制9號”出具的不可撤銷的《保證承諾函》，以及孫祺出具的“確認書”。同時，康力電梯持有第三方提供的房產(chǎn)抵押擔保，房產(chǎn)原值4000萬元以上，并已辦理不動產(chǎn)抵押物的登記手續(xù)，為第一順位抵押權人。

　　稱有20億可處置資產(chǎn)

　　在孫祺被刑拘后，其助理張嘉琪在華領投資人挽損討論群中表示：“大家不要恐慌。我在根據(jù)警官指示，收集所有資產(chǎn)信息和債務人信息。孫祺配合積極，已經(jīng)在聯(lián)系相關人員了。”

　　他還在群里進一步表示，“目前涉及金額有望覆蓋，大家都希望能覆蓋，盡快追回。孫祺也可以減少刑責。我反正告訴你們，有很難馬上賣掉的東西，20億元。”

　　不過，這僅是張嘉琪的一面之詞，華領資管究竟有多少可以處置的資產(chǎn)，還有待監(jiān)管部門的偵查結果。